หุ้นไทยวันนี้ แนวโน้มอ่อนตัว รอผลเฟดประกาศขึ้นดอกเบี้ยคืนนี้ ขณะที่ตลาดดาวโจนส์และน้ำมันยังผันผวน  วิตกธนาคารกลางต่างๆเร่ขึ้นดอกเบี้ยคุมเงินเฟ้อ กดดันเศรษฐกิจโลกชะลอ แนะเล่นหุ้นที่มีข่าวหนุน ล่าสุด กฤษฎีกาตีความ กสทช. ไม่มีอำนาจสั่งหรือห้ามควบรวมกิจการ TRUE และ DTAC แต่สามารถกำหนดเงื่อนไขได้ เป็นบวกต่อหุ้นทั้งสองที่ดีลจะจบเร็วขึ้น และครม. ขยายเวลาปรับขึ้นภาษีความหวาน เป็นบวกหุ้นกลุ่มเครื่องดื่ม 

แนวโน้มตลาดหุ้นวันนี้ (21ก.ย.) นักวิเคราะห์จากบล.กรุงศรี ประเมิน SET อ่อนตัวแนวรับ 1,630 / 1,625 จุด จุด ตามความกังวลธนาคารกลางสหรัฐ (FED) และธนาคารกลางต่างๆเร่งขึ้นดอกเบี้ยเพื่อสกัดเงินเฟ้อซึ่งกดดันให้เศรษฐกิจโลกชะลอตัวและส่งผลให้ Bond yield รวมถึงเงินดอลล่าร์สหรัฐพุ่งขึ้น นอกจากนี้แรงขายลดความเสี่ยงเพื่อรอผลการประชุม FED จะเป็นลบต่อทิศทางการลงทุน ดังนั้นจึงแนะนำ Selective buy ในหุ้นที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัวต่อไป 

ติดตามวันที่ 20 - 21 ก.ย. การประชุม FED คาดขึ้นดอกเบี้ย 0.75% รวมถึงติดตาม Dot Plot และคาดการณ์แนวโน้มเศรษฐกิจ

กลยุทธ์การลงทุน: Selective Buy แนะนำหุ้น  KBANK BBL SCB KTB TTB  BLA TLI อานิสงส์ดอกเบี้ยขาขึ้น  ส่วน  AOT CENTEL ERW BA AAV อานิสงส์มาตการสนับสนุนการท่องเที่ยวในประเทศ และ  EA GPSC BANPU มาตรการสนับสนุนโรงงานผลิตแบตรถ EV  ด้านกลุ่มเดินเรือ PSL TTA ค่าระวางเรือเทกองฟื้นตัวขึ้น   

หุ้นแนะนำวันนี้

-DTAC (ซื้อ/ราคาเป้าหมาย 50.50 บาท) มี Sentiment บวกจากข่าวกฤษฎีกาตีความ กสทช. ไม่มีอำนาจสั่งหรือห้ามการควบรวมกิจการ TRUE และ DTAC คาดจะทำให้การควบรวมเร็วขึ้นหนุนราคาหุ้น DTAC กลับเข้าหาราคา Tender offer ที่ 47.76 บาท ยังมี upside อีก 10.4%
  

-TLI (ซื้อ/ราคาเป้าหมาย IAA Consensus 19.30) มี Sentiment บวกจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่เพิ่มขึ้นล่าสุดปรับขึ้นแตะระดับ 3.56%สูงสุดในรอบ 12 ปี ขณะที่ปลายปีมีลุ้นได้เข้าคำนวณในดัชนี MSCI และ SET 50 รอบใหม่

ประเด็นสำคัญวันนี้

(-) ดาวโจนส์, น้ำมัน ยังผันผวน ตลาดยังวิตกเฟดจะขึ้นดอกเบี้ยแรง: ดัชนีดาวโจนส์กลับมาลดลง 313 จุด (-1%) ปิดที่ระดับ 30,706 จุด, เช่นเดียวกับราคาน้ำมันดิบ WTI ลดลง 1.28 ดอลลาร์ (-1.5%) ปิดที่ระดับ 84.45 ดอลลาร์/บาร์เรล เนื่องจากนักลงทุนลดความเสี่ยงเพื่อรอดูความชัดเจนจากการประชุมเฟดในคืนวันนี้ แม้ตลาดส่วนใหญ่จะคาดว่าเฟดจะขึ้นดอกเบี้ย 0.75% แต่ยังมีความไม่แน่นอนต่อแนวโน้มของการขึ้นดอกเบี้ยในอนาคตจาก FED dot plot และ ถ้อยแถลงของนายเจอโรม พาวเวล

(+) กลุ่มเครื่องดื่ม - ครม. อนุมัติให้ขยายเวลาปรับขึ้นภาษีความหวานไปอีก 6 เดือน: จากเดิม 1 ต.ค. 22 เป็น 1 เม.ย.23 เป็นบวกโดยตรงกับ CBG และ HTC เนื่องจาก CBG และ HTC มีสัดส่วนน้ำตาลในเครื่องดื่มชูกำลังคาราบาวแดง และเครื่องดื่มโค้กอยู่ที่ 7%-8% ซึ่งปัจจุบันเสียภาษีอยู่ที่ 0.1 บาทต่อลิตร ตามแผนเดิมจะต้องเสียภาษีเพิ่มเป็น 0.30 บาทต่อลิตร เมื่อมีการเลื่อนขึ้นภาษีจะทำให้ CBG และ HTC ประหยัดค่าใช้จ่ายได้ทันที 

  
(+) กลุ่มสื่อสาร – กฤษฎีกาตีความ กสทช. ไม่มีอำนาจสั่งหรือห้ามการควบรวมกิจการ TRUE และ DTAC: การรวมกิจการระหว่าง TRUE กับ DTAC ต้องยึดตามประกาศ กสทช.ปี 2561 โดยผู้ควบรวมไม่ต้องขออนุญาต กสทช. เพียงแจ้งให้ทราบเท่านั้น แต่ กสทช. มีอำนาจกำหนดเงื่อนไขหรือมาตรการเฉพาะเพื่อป้องกันความเสียหายจากการควบรวมขึ้นมาได้ ประเด็นนี้ถือเป็นข่าวดีต่อ TRUE DTAC รวมถึง ADVANC เพราะเชื่อว่าการควบรวมจะเร็วขึ้นและลดการแข่งขันในธุรกิจ